2025.04.28
赤字決算でも資金調達は可能！困った時に頼りになる資金調達先はファクタリング！？
赤字決算に陥ってしまうと、銀行からの融資を受けるハードルが高くなり、資金繰りに悩む経営者も多いでしょう。しかし、赤字でも資金調達の方法は多様化しており、特に売掛金をもつ企業であればファクタリングなどを利用して、短期間で必要な資金を確保することが可能です。
この記事では、赤字経営の企業でも利用しやすい資金調達先として、ファクタリングを中心に融資審査のポイントやその他の選択肢を解説します。銀行融資が難しくなる状況でも、手持ちの売掛債権を活用すれば、早急にキャッシュを確保できる場合があります。
最後まで読むことで、赤字決算や債務超過に近い経営状態でも活路を見いだせる具体的な方法が分かるはずです。資金繰りが厳しい方や、銀行の融資審査に通るか不安な方は、ぜひ今後の選択肢として検討してみてください。
赤字経営でも融資による資金調達は可能？
赤字の場合でも融資を利用できる可能性はゼロではありませんが、信用調査や書類審査が厳しくなるのが現状です。
銀行などの金融機関をはじめとする融資は、返済能力が重視されるため、赤字経営の企業にとってはハードルが高くなる傾向があります。特に財務資料の欠損状況や、今後の収益見通しが厳しく判断されやすいケースでは、融資に通る道のりは容易ではありません。一方で、赤字の理由が明確で改善の余地があると判断されれば、金融機関が融資を検討してくれる場合もあります。
赤字でも諦めずに融資を検討するには、経営改善策の提示や財務諸表の精緻化が鍵となります。収支バランスやキャッシュフローなどの数字を示すことで、将来的に黒字へ転換できる見通しを証明することが重要です。必要に応じ、税理士や公的機関のアドバイスを受けて適切な計画書を作成することで、説得力が増すでしょう。
赤字の理由や打開案で納得させられるかが鍵
金融機関の融資審査では、赤字が生じている原因を細かくヒアリングされることが多いです。例えば、新事業への投資が先行しているのか、取引先からの支払いが遅れているのかなど、具体的な事情を説明し、改善策があることを示す必要があります。また、将来的に黒字転換が見込める計画を提示することで、融資の可能性を高めることができるでしょう。
数字を用い根拠を示す書類作成が必須
財務諸表やキャッシュフロー計算書などをもとに、現状を正確に把握し、そこから将来の予測を数字で示すことは欠かせません。収益改善策やコスト削減計画が明確であれば、銀行側も「実現可能性が高い」と判断できるため、審査が若干でも緩和される可能性があります。書類作成を適切に行うことで、赤字経営でも銀行融資の道が開けるケースは少なくありません。
赤字経営や債務超過でも利用可能な資金調達先は？
銀行融資以外にも、赤字や債務超過でも利用できる資金調達の手段があります。
融資に頼りきれない経営状況であっても、資金調達の選択肢は多岐にわたります。ファクタリングをはじめ、クラウドファンディングや公的支援制度の活用など、経営上のリスクやコストを抑えてキャッシュを確保できる方法があります。特に赤字決算や債務超過の企業にとって、柔軟な審査基準を設けた手段は大きな助けとなるでしょう。
それぞれの資金調達方法には独自のメリットや注意点が存在し、会社の状況や目標、資金の使途によって向き不向きが分かれます。例えば、融資審査が厳しい状況でも売掛債権が安定している場合はファクタリングが有効ですし、事業アイデアが優れていればクラウドファンディングも選択肢となります。
ファクタリング
売掛債権を買取業者に売却して資金調達を行うのが、ファクタリング（売掛債権買取業務）です。担保や保証人を必要とせず、原則的に売却後の債権に関する責任を追わない「ノンリコース（償還請求権なし）」で契約が行なえます。取引先に売掛金売却の承諾を得ずに買取の実行を行う2社間契約も選択可能であり、企業間の信頼関係を重視したいという願いも叶います。あまり申込み企業の経営状況を審査で重視しないのも特徴です。
クラウドファンディング
自社のサイトや専門サイトなどのWEB上で商品のアイデアや技術などを公開し、出資者を募集するのがクラウドファンディングです。近年、大きな注目を浴びており利用する企業も急増しています。クラウドファンディングでは、資金提供者に対して金銭的リターンだけでなく、共感を得ることでプロジェクトを応援してもらう側面も大きいです。どれだけ魅力的なアイデアや技術があり、それを上手く伝えることができるかが鍵とはなりますが、赤字決算でも魅力的な事業計画を示せば、大きな額の資金調達が行える可能性もあります。
セーフティネット保証制度
中小企業庁が提供するセーフティネット保証制度は、指定業種や特定の経営安定要件を満たす中小企業を対象に、信用保証協会の保証を受けられる仕組みです。たとえ赤字決算でも、条件に合致すれば通常の保証枠以上の保証が受けられる場合があります。こうした制度を活用することで、銀行融資の審査が緩和される可能性も高まるでしょう。
日本政策金融公庫
日本政策金融公庫は、中小企業の資金ニーズに応える公的金融機関として幅広い融資制度を用意しています。大手銀行と比較してリスク許容度が高いため、赤字経営の企業でも前向きな経営計画を示せば融資を受けられる場合があります。公的支援という安心感から、経営者にとっては心強い選択肢の一つとなるでしょう。
ビジネスローン（ノンバンク）
事業者ローンや商工ローンと呼ばれる金融商品と同様であり、最短即日などの素早い資金調達を可能としてくれます。ただし限度額はあまり高くはなく、金利も10％を超えることも少なくはありません。銀行以外の金融機関が提供するビジネスローンは、銀行融資に比べて審査基準が柔軟な反面、金利が高めになる傾向があります。スピーディーに資金を調達できる利点があるため、突発的な出費や緊急時に迅速な対応が必要な場合には有効な手段です。ただし、未来のキャッシュフローを考慮した返済計画をしっかり立てることが重要です。
もっとも頼りになるのは「ファクタリング」
赤字決算企業でも資金調達しやすい制度として、ファクタリングが最も注目されています。
銀行融資のように企業の信用力を厳しく問われるわけではなく、売掛先の信頼度が前提となるため、赤字決算でも資金を得やすい点が大きな魅力です。さらに、融資ではないため負債として記帳しなくて済むメリットもあり、財務諸表がスリムな状態に見える効果も期待できます。
入金サイクルまでの期間が長い企業の場合、ファクタリングを利用して売掛金を早期に現金化しておくと、急激な支払いが発生した際にも対応しやすくなります。最近ではオンラインで手続きが完結するファクタリング会社も増えており、経営者にとって利用しやすい環境が整備されつつあります。
審査時に「経営状況」を重視しない
ファクタリングの審査では、取引先が支払いをきちんと行う見込みがあるかが最重要ポイントになります。したがって、自社が赤字状態でも、売掛先が信用力の高い企業であればファクタリング会社による査定も前向きに進みやすいのです。融資と異なり借入ではないため、貸し倒れリスクの判断基準が異なるのが理由です。
重要なのは売掛債権の信用力
ファクタリングの審査では売却を希望する売掛債権の「信用力」が問われます。信用力は売掛先の経営状況だけではなく、債権の売却を希望する企業との取引実績などによっても判断されます。安定した経営を行っている取引歴の長い企業との間の売掛金を持っていれば、高確率で資金調達が可能となります。
差し押さえの危険がある場合は要注意
売掛先の信用力が重要であり、債権を売却したい企業の経営状況が審査で重要ではないとは言っても、全く影響が無いというわけではありません。税金の滞納などによって資産の差し押さえが行なわれそうなほどになっている場合は、審査への悪影響は小さくないとお考えください。ですので、そこまで追い込まれてしまう前にファクタリングを利用し、財政状態を改善させることをおすすめします。
貸借対照表のスリム化が期待できる
ファクタリングを利用すると、売掛債権を早期に現金化できるため、借入金として計上されるわけではありません。結果的に、貸借対照表（バランスシート）に大きな負債項目を増やさず、財務体質を整えながら資金を調達できるメリットがあります。赤字決算中でも投資や運転資金に充てやすい資金繰りが実現するでしょう。
融資が受けられる可能性も高められる
貸借対照表のスリム化が行なわれれば企業としての評価も高くなる可能性があり、融資が受けられる可能性のアップという効果も期待できます。決して融資を活用することは悪いことではなく、返済実績も審査の際には考慮されることがあります。しかし債務超過になるような状況はやはり好ましくはありませんので、ファクタリングとの併用もおすすめです。
債権の現金化が短期間で行える
通常は売掛金の入金まで数週間から数か月のタイムラグがありますが、ファクタリングを活用すれば、最短で数日から1週間程度で資金化できることもあります。資金繰りが逼迫した状況では、このスピード感が事業継続の命綱になるケースも少なくありません。売掛先からの入金を待たずに資金を確保できるため、突発的な出費や人件費の支払いにも対応しやすいのです。
ファクタリングにおける利用時の注意点
ファクタリング会社によって手数料率や契約条件が異なるため、複数社の見積もりを比較することが大切です。また、信頼のおけない業者と契約してしまうと、過度に高い手数料を請求されたり不当な契約を結ばれたりするリスクがあります。トラブルを避けるためにも、業者選びや契約内容の確認を入念に行いましょう。
ファクタリングで赤字経営からの立て直しを！
短期的な資金繰りから中長期的な財務改善まで、ファクタリングは幅広く活用できます。
赤字経営の企業にとっては、目先の運転資金を確保することが急務となりがちです。ファクタリングを利用すれば、未回収の売掛金を早期現金化して資金繰りの不安を軽減できるだけでなく、B/S上の負債を増やさずに済むというメリットも享受できます。
ファクタリングで資金を確保した後は、改善策や新規投資を計画的に行うことで、中長期的な利益体質へと転換するきっかけをつかむことが大切です。資金ショートを防ぎながら事業を継続できれば、業績が回復するまでの猶予を得やすくなります。
最短即日融資！HTファイナンスのビジネスローン
ファクタリングのメリットを紹介しましたが、急ぎの資金需要に応える手段として、ビジネスローンを提供しているノンバンクもあります。中でもHTファイナンスのように即日融資をうたうサービスは、赤字経営でも柔軟に相談できる場合が多いのが特徴です。急な受注や支払いが重なって、早急な資金調達が必要になったときに便利なのがビジネスローンです。 HTファイナンスでは、ファクタリングからの乗り換えも得意としており、スピードと柔軟性を重視した独自の審査体制を整え、より早く経営者の皆様へ資金をご提供できるよう努めています。 必要書類もシンプルなので、準備に時間をかけることなくお申し込みいただけます。 また、オンラインやお電話でのやり取りを中心に契約まで進められるケースもあり、来店の手間を軽減できるのもポイントです。 事業拡大のチャンスを逃さないために、まずは一度HTファイナンスまでお問い合わせください。
